Back to news

April 3, 2020 | International, Aerospace

Editorial: A Code Of Conduct For Aviation’s Recovery

Desperate times call for bold measures, and the $2.2 trillion coronavirus economic rescue package passed by the U.S. Congress and signed into law by President Donald Trump certainly passes that test. Tucked into the gargantuan measure was $58 billion for airlines and cargo carriers, including $29 billion in grants to keep workers paid for the next six months, even if they are staffing empty flights. Boeing did not get the $60 billion directly that it had sought for aerospace manufacturers, but the aircraft giant and its suppliers still qualify for hefty rescue loans or guarantees.

The secretary general of the United Nations has called COVID-19 the worst crisis the world has seen since World War II, and governments have a duty to ensure that this unprecedented pandemic does not wipe out vital industries. But the torrent of rescue money could have negative side effects, and it is imperative that governments step back when the crisis subsides.

The market distortions of state aid already are apparent in the airline industry, where a lack of coordination among governments—even those within the EU—has tilted the playing field. And what if Boeing receives government backstops that Airbus has said it does not need?

It is increasingly likely that when the pandemic subsides, the aviation industry will be facing a long uphill march to recovery, rather than the quick bounce-back that had been hoped for. As such, we urge the industry's stakeholders to start looking ahead and taking steps that will position them to recover as quickly as possible. Consider this Code of Conduct:

Take care of your employees. You will need them to excel and work as a team when you recover. Do whatever possible to keep them healthy and well-informed. In the near term, furloughs, wage freezes and hiring freezes may be unavoidable to control costs. But prioritizing shareholders or senior executives over workers would create labor issues that could slow any recovery.

Take care of your customers. You will only recover if they recover, so be flexible in responding to their issues during the crisis. Relationships cemented during hard times will pay off, while fractured relationships could cause long-term damage.

Take care of your suppliers. Aviation manufacturers have spent decades pushing risk down to suppliers while trying to limit their rewards to reduce costs. If your suppliers do not survive or take too long to recover, all those risks will rebound onto you.

Take care of your industrial base. The Pentagon wields an enormous amount of buying power at the taxpayers' expense. That should be deployed to keep its supply base healthy in the near term, even if it is at the expense of delaying long-term capabilities.

Take care of your business. You need to come back more agile and flexible than ever to adjust to the immediate challenges of a recovery and to tackle future challenges unrelated to the coronavirus, such as climate change.

And what about taking care of shareholders? Consider that in one recent year Boeing returned nearly six times as much money to shareholders through stock buybacks and dividends as it invested in R&D. Or consider that U.S. airlines sent 96% of their free cash flow to shareholders over the last five years. Now that hard times have hit, taxpayers are being asked to step in and foot the bill to save the industry. Shareholders need healthy airlines and healthy manufacturers. They can wait their turn.

https://aviationweek.com/aerospace/editorial-code-conduct-aviations-recovery

On the same subject

  • Guerre électronique : Le ministère des Armées lance la réalisation du programme ARCHANGE

    November 25, 2019 | International, Aerospace

    Guerre électronique : Le ministère des Armées lance la réalisation du programme ARCHANGE

    PAR LAURENT LAGNEAU En février 2018, la ministre des Armées, Florence Parly, avait annoncé le lancement du programme « CUGE » pour « Capacité universelle de guerre électronique », destiné à remplacer les deux avions C-160 Gabriel actuellement en service au sein de l'Escadron électronique aéroporté 00.054 « Dunkerque ». Il était question d'équiper non pas deux mais trois avions avec cette nouvelle charge de guerre électronique. La seule indication donnée était qu'ils appartiendraient à la gamme « Falcon » de Dassault Aviation. Il fallut attendre le dernier salon de l'aéronautique et de l'espace du Bourget pour apprendre qu'il s'agirait de trois Falcon 8X, capables de franchir la distance de 6.450 nautiques [11.945 km] et de voler à la vitesse maximale de Mach 0,9 à l'altitude de 51.000 pieds [15.545 m]. Le tout en étant 30% plus « éco-efficient » que les autres appareils de mpeme catégorie. Restait alors à lancer le développement et l'acquisition de ces trois Falcon 8X adaptés à recevoir cette capacité universelle de guerre électronique. Ce qui vient d'être fait, à l'issue d'un comité ministériel d'investissement réuni le 18 novembre. « Le renseignement est indispensable à nos opérations militaires. Fruit de 10 ans d'études, le programme ARCHANGE équipera l'armée de l'air dès 2025. Sa mission : la guerre électronique, soit l'interception d'émissions radio et radar », a commenté Mme Parly, via Twitter. Pour rappel, ARCHANGE signifie « Avions de Renseignement à CHArge utile de Nouvelle GEnération. » « Résultat de dix années d'études sur des technologies de pointe, l'ensemble des capteurs constituant la charge utile sera développé par Thales. Cette charge utile, basée sur des technologies innovantes [antennes multi-polarisation, intelligence artificielle pour améliorer les traitements automatiques], permettra de détecter et d'analyser les signaux radar et de communication gr'ce à des capteurs intégrés sur un avion d'affaire Falcon 8X construit par Dassault Aviation », a expliqué le ministère des Armées. Outre la livraison des trois Falcon 8X « ARCHANGE », il est prévu de mettre en place une plateforme d'entraînement pour leurs futurs équipages sur la base aérienne d'Évreux. « Les systèmes ARCHANGE accroîtront significativement les capacités de renseignement électromagnétique aéroporté français et contribueront à l'effort particulier sur la fonction stratégique ‘connaissance et anticipation', gage de l'autonomie de décision de la France et de sa supériorité en opération », fait encore valoir le ministère des Armées. Mis en service il y a maintenant 30 ans, le remplacement des deux C-160 Gabriel est une priorité, d'autant plus que la flotte de Transall C-160 ne tardera pas à s'éteindre. Ces appareils sont essentiels pour le renseignement militaire français dans la mesure ils permettent de collecter et d'analyser des signaux électromagnétiques, et donc de pouvoir évaluer les forces d'un adversaire et d'adapter, par exemple, les contre-mesures électroniques à ses moyens de protection. http://www.opex360.com/2019/11/22/guerre-electronique-le-ministere-des-armees-lance-la-realisation-du-programme-archange/

  • Practical Guidance For Securing Your Software Supply Chain

    June 26, 2024 | International, Security

    Practical Guidance For Securing Your Software Supply Chain

    Explore key strategies to secure software supply chains effectively amidst rising cyber threats. Learn about SBOMs, SLSA, and DevSecOps best practices

  • Rebranded Knight Ransomware Targeting Healthcare and Businesses Worldwide

    June 5, 2024 | International, Security

    Rebranded Knight Ransomware Targeting Healthcare and Businesses Worldwide

    RansomHub emerges as a rebranded Knight ransomware, linked to recent high-profile attacks.

All news